2019年有50万元,该“买房”还是“存银行”?内行:这样选

该买房还是该存钱，这个问题颇有意思，如果把时间点向前推移十年，再问这个问题的时候，相信绝大多数人毫不犹豫地回答：“当然是买房，而且尽快买房，只有买房可以实现增值。”诚然，在过去的几十年里，房地产跑赢了通胀，跑赢了一般货币的增长速度，让不少误打误撞买房的人赚了一笔。

不过，谁都没有能力再回到过去，重新来一次选择。所以，立足当下，放眼未来，该不该买房的问题，依然困扰着大部分购房者，十年前亦是如此。那么，如果2019年有50万元，分别“买房”和“存银行”，5年后哪个“增值”多？内行直言：这样选。

一、先看看存款与贷款的增长速度和居民的习惯改变，买房贷款增加。

数据显示，从1979年到2018年，在这39年的时间里，我国金融机构的各项存款同比增速从没有跌破过9%的水平。不过根据2018年央行数据显示，截止12月末，本外币存款余额是182.52万亿元，同比增长为7.8%。月末本币存款累计同比增长是8.2%，增速上来看，同比下降了0.8个百分点。全年人民币的存款增加13.4万亿元，虽然看起来很高，但是同比减少1074亿元。在这其中，住户存款增加7.2万亿元。

以上数据，比起历史上的存款增长速度来看，有所减缓。除了存款速度的整体下滑之外，居民存款增速下滑的则更厉害，从2008年到2018年的10年左右时间里，居民部门存款增长速度从原来的高达18%下降到7%左右。

一方面是存款的增速降缓，另一方面从住户贷款而言，居民贷款增长量一直是超过贷款增量的，表明人们从银行贷款的速度可能超过了存款的速度，从存款方逐渐转换到了贷款方。2018年居民存款增加7.2万亿元，居民贷款增加7.36万亿元，这是央行数据。从2016年起，净存款已经连续三年负增长。

其实，存款减少、贷款增加，有很大的一部分原因是住房贷款的增加影响。房地产市场中最中坚的力量往往就是刚需一族，刚需买房80%以上需要从银行获取按揭贷款。不过随着房价的上涨，就算是看起来“很少”的首付款也难倒了不少刚需购房者，对于刚需而言也是一大笔钱，一个首付款就可能需要全家六个钱包才能凑够。后边还跟着一大笔的按揭贷款需要办理。随后的月供常常占到了个人收入的60%以上比重，这些因素都直接影响到了存款额度。

二、现在有50万元，拿去存银行，5年后能增值多少。

在过去的30年里，也就是从1990年至2018年前后，我国历年的通胀平均年均在4.60%左右，而目前银行5年的正常存款平均利率水平也就在3.5%-4.5%左右，如果是商业银行，5年存款利率或许会更高一点，不过也不会高太多。如果银行存款利率水平可以超过4.6%的话，则说明存款是能跑赢通胀的，不过事实是大部分存款已经跑不赢通胀。

根据2018年至2019年的国有四大行定期存款利率来看，定期3个月利率是1.35%，定期6个月是1.55%，定期1年时1.75%，定期2年时2.25%，定期3年时2.75%，定期5年时2.75。（你没看错，3年和5年确实是一样的。）

不过，以上说的是国有四大行，如果是地方性银行和其他稍微小一点的商业银行，则定期存款利率可能稍高，较新的存款利率5年较高有4.2%，我们姑且按照这个计算。5年之后能增值多少呢？我们直接给出结果，本金50万元，存款5年后本息一共是60.5万元。利息增值了10.5万元，如果按照以往的通胀速度来看，依然是跟不上贬值速度的，也就是说“钱越存越少”了。

三、现在有50万元，拿去买房，5年后增值多少。

房价的变化，其实都是有目共睹的事实，从房地产发展至今，一直是高歌猛进状态，从房地产的排名前列个小高峰（海南房价泡沫）开始，房地产调控就如影随形，纵然如此，也难拉拉得住房价这匹野马。如果你在20年前选择了买房，现在估计早已实现了财务自由，根据国家统计局公布的房价数据来看，2008年时全国平均房价大约在3576元/平方米，这是平均价格，并不是某一个城市的房价，所以不必耿耿于怀。

到了2018年的时候，全国平均房价大约是8736元/平方米，根据国家统计局数据显示，全年商品房销售价格平均为8736元/平方米，同比涨幅是10.7%，其中住宅均价为8544元/平方米，比起2017年增长了930元/平方米，整体呈现增长态势。所以说，如果是按照前些年的房地产增长速度来看，手上有50万元，买房5年之后，增长速度远远超过银行存款增长，这个没什么悬念。

那么，从2019年之后，房价仍然会延续前些年的趋势吗？根据房住不炒的调控大基调来看，房地产维稳、房价维稳，这是调控的初衷和必然的结果要求。根据中科院的房价预测数据，2019年房价总体平稳，销售均价大约是9272元/平方米，同比增长大约6.7%，增速比起2018年要下降约3.4个百分点，这是中科院预测的连续第6年上涨。中科院预计未来房价仍然是稳字当头，房价总体平稳，不排除微微下跌的可能，但是跌幅应该在2.5%以内。

按照中科院的这个预测，如果手上有50万元现金，在2019年拿来买房子的话，在5年之后，能增值多少？直接给结果：按照年均6.7%计算，5年之后房价是69.1万元，增值了接近19万元，不过这个计算方式似乎太过于虚无缥缈，每年都保持在同比增长6.7%似乎也不太可能。根据以往的房价增速来看，平均

保持5%左右，还是可以的，随着房住不炒的进一步深入落实，我们相信，全国总体房价数据也应该进一步回归理性平稳。按照年增长5%计算，5年之后50万元的房子大约达到63.8万元，应该还算合理。

四、是不是买房就一定能跑赢通胀呢，并不见得。

以上的数据，是根据目前的银行定期利率情况和有关部门的房价预测数据计算而来，相对合理，虽然从表面上来看，50万元买房在5年后比存款增值要多，但是也并不见得特别如此，只是针对平均水平而言，在房住不炒和差异化调控的政策引导下，各地房价变化不一，有的城市可能稳步增长、有的城市可能缓慢回落，所以买房是否一定能跑赢通胀和存款，还真不一定，各个城市大不相同。

至于该不该买房的问题，还需要辩证地看待：随着一城一策调控政策的落实，房价应该会继续保持平稳发展，不会回到前些年大起大落的市场状态，加之以房地产税呼之欲出，炒房越来越没有机会。对于刚需而言，一方面房产短期内保值性依然比存款高，另一方面房价平稳，选择时间多、贷款利率持续回落，也不失为一个好时机。